Une position de leader avec près de 40% de parts de marché en France
4,2 mds d’€ de chiffre d’affaires en 2022-2023
Leader sur la volaille, les élaborés et les œufs
N°1 européen sur les spécialités, poulet plein air et bio, oies et canards
En France, leader en GMS et en restauration
Des marques nationales et régionales fortes
Plus de 800 millions d’€ de chiffre d’affaires en 2022-2023
Une présence dans 4 pays (Pologne, Hongrie, Belgique, Royaume-Uni)
15 sites et plus de 4 000 collaborateurs
Plus de 800 millions d’€ de chiffre d’affaires en 2022-2023
Des positions sur 55% du rayon frais
Une marque leader : Marie
« L’exigence de la bonne cuisine »
Volaille International Traiteur
Creuser l’écart
Croissance et innovation sur les élaborés et les marques
Spécialisation et compétitivité
Reconquête des importations
Bâtir un champion européen
Etendre notre modèle LDC « né, élevé et transformé localement »
Croissance organique et acquisitions sur les implantations existantes…
…Et vers de nouveaux territoires
le leader du rayon
Se développer sur de nouvelles familles de produits…
…de nouvelles marques avec des acquisitions structurantes
Végétalisation de notre offre
Travail
bien fait
Responsabilité
Respect
Performances
Simplicité
Sécurité au travail
Agir avec nos territoires
Avec des produits sains et accessibles pour tous, tous les jours
Près de 300 M€ par an dont 20% (soit 60 M€) consacrés à l’Investissement Socialement Responsable (sécurité & QVT, BEA et Environnement)
CRÉATEUR D’EMPLOIS
Plus de 24 000 collaborateurs porteurs du savoir-faire LDC
NOS MISSIONS
ACTEUR
STRUCTURANT DE LA FILIÈRE AVICOLE
8 300 éleveurs travaillent quotidiennement avec LDC
90% des produits fabriqués sont consommés localement
En 2023-2024, L’ENJEU POUR LDC est de retrouver des volumes pour sécuriser une croissance pérenne associée à une rentabilité solide…
Soutenir le pouvoir d’achat, la consommation locale et le service à nos clients
Protéger le maillage industriel et les emplois locaux
Continuer à défendre les filières régionales et les éleveurs
Lutter contre les importations
• Volaille : vers la reconquête des volumes
• International : une trajectoire solide qui se confirme
• Traiteur : une première étape dans le rebond
• Un bon 1er semestre
• Une bonne visibilité sur la fin de l’exercice
• Des acquisitions parfaitement alignées avec la feuille de route stratégique
Une meilleure disponibilité des produits, un retour progressif des promotions et des baisses de prix engagées
2022-2023, deux épisodes d’influenza aviaire à l’ampleur inédite
En 2023-2024, retour progressif à des conditions d’activité normales par des actions promotionnelles
Clause de révision automatique dans le cadre d’EGALIM sur les matières premières agricoles
Indexé sur l’indicateur référent ITAVI
Baisses moyennes (Tarifs et promotions)
De -6 à -7%
selon les réseaux
A fin septembre 2023
S1 2023-2024
Oeufs
Un leadership renforcé
En 4 ans, Maître CoQ a plus que doublé sa part de marché, avec des volumes qui sont passés de 1100T à 2800T
Montée
Des marques à forte notoriété
Etude de notoriété* CA marques LDC : +67% sur le 1er semestre
Attrapage des volailles : charte de bonnes pratiques
Transformation :
70% de poulets étourdis sous atmosphère contrôlée
100% des sites poulets équipés de caméras de vidéosurveillance
Un comité de pilotage animé par un responsable bien-traitance animale dédié
2
Contrôle par des organismes tiers indépendants
3
Formations de tous les éleveurs et salariés en contact avec les animaux 4
Accompagnement des éleveurs : aides aux investissements, politique de rémunération incitative basée sur des critères d’évaluation du bien-être animal
Influenza aviaire – Point de situation à date
Dé-densification du bassin vendéen et du sud-ouest dans le courant de l’été 2023
La biosécurité se renforce encore dans la filière
Les modalités de mise en œuvre de la vaccination
• Double injection (primo vaccination + rappel)
• Un coût total de 1,60 € par canard
• En 2023-2024, 85% à la charge de l’Etat
La vaccination de tous les canards (Pékin, Barbarie, mulards) sauf les reproducteurs depuis le 1er octobre
UNE STRATÉGIE DE VACCINATION RASSURANTE POUR LES
ÉLEVEURS ET LA FILIÈRE
Evolution des tonnages vendus (KT)
Evolution du chiffre d’affaires (M€)
Chiffre d'affaires 2022-2023
Effet prix
Effet mix Coproduits
Chiffre d'affaires 2023-2024
• Plein effet des revalorisations tarifaires 2022 sur l’ensemble du 1er semestre 2023
• Une bonne dynamique sur les produits à valeur ajoutée
Des performances en valeur portées par la progression des élaborés et des gammes à valeur ajoutée
MIX-PRODUIT
Janvier à juin 2023
Janvier à Juin 2023
Chiffre d’affaires
International et évolution vs N-1 (de janvier à juin 2023)
252,8 M€ +11,9%
98,5 M€ +31,0%
13,8 M€ -8,0%
21,5 M€ +3,4%
• Bonne dynamique sur le poulet free-range
• Renforcement des produits élaborés
• Forte augmentation des prix sur les canards
(65% du CA)
Hongrie (25% du CA)
Belgique (6% du CA)
(4% du CA)
• Développement des élaborés
• Solide dynamique à l’export (canard)
• Développement des produits élaborés
• Volumes en poulet (Bio et Free Range) stables
• Bonne perspective pour la dinde festive de Noël
Evolution des tonnages vendus (KT)
Evolution du chiffre d’affaires (M€)
• Des revalorisations tarifaires en année pleine
• Une bonne dynamique sur les plats cuisinés et pizzas à marque
Répartition des ventes et évolution en valeur par réseau
Traiteur frais et surgelés (S1 2023-2024)
Traiteur Frais en valeur (S1 2023-2024)
75% du CA du pôle en GMS
Evolution en valeur (en %) en GMS
Traiteur Surgelés en valeur (S1 2023-2024)
25% du CA du pôle en GMS
Evolution en valeur (en %) en GMS
Marché Traiteur Frais
Marché
Traiteur Surgelés
GMS RHD Export
Source : IRI mars à août 2023 HM SM HD
Évolution des ventes de produits Traiteur frais par familles en GMS
(Valeur pour la période mars 2023 à août 2023)
GMS / HD Valeur MARCHE TRAITEUR LDC
Familles
Évolution des ventes de produits Traiteur Surgelés par familles en GMS (Valeur pour la période mars 2023 à août 2023)
GMS / HD Valeur MARCHE TRAITEUR LDC
Familles
Pizzas Marie Evolution en volume et en valeur (en %) en GMS
NOUVELLE GAMME 2023 au potentiel déjà confirmé
Arrêt des crêpes surgelées
*LDC est présent sur 73% du rayon Traiteur Surgelés
En volume En valeur
Sources : Circana, Pizzas surgelées HM+SM+Drive cumul mars à août 2023 / Circana VMH
HM CAM P8 2023
Evolution des tonnages vendus (KT)
Evolution du chiffre d’affaires (M€)
de l’EBITDA (M€)
Données périmètre actuel
Actif immobilisé
Capitaux propres
Stocks
Créances clients
Autres créances
Disponibilités
Provisions
Dettes financières
Dettes fournisseurs
Autres Dettes
de trésorerie liés à l’activité
96€ au 03/01/22 139€ au 21/11/23
Une bonne visibilité sur la fin de l’exercice
Consommation Volaille en France au 1er SEMESTRE 2023 :
+ 4,3% en volumes
Source : France Agrimer, Agreste et Kantar World Panel
Consommation à domicile : GMS + GSS + HS + Commerce traditionnel & Halal
Consommation à domicile
Consommation hors domicile
Source : France Agrimer-AGRESTE Consommation 2021 Publication juillet 2022 (1) Kg équivalent carcasse consommé par habitant et par an
1 PROMOTION
2 COMMUNICATION
3 ASSORTIMENT
4 INNOVATION
5 ORIGINE FRANCE GARANTIE
6 FÊTES DE FIN D’ANNÉE
Relancer la dynamique promotionnelle %
Intensification des efforts de visibilité sur nos marques
Défendre la diversité de la volaille française (labels, dinde, canard, pintade, caille, pigeon)
Des nouveautés pour tous les paniers
Des volailles françaises plébiscitées par les consommateurs
Réussir les fêtes de fin d’année
Volumes Promotionnels GMS (en % des volumes totaux)
Evolution par mois 2021 - 2022 - 2023
Promouvoir la dinde et les spécialités françaises (labels, canard, pintade, coquelet, caille, pigeon)
• Gisement de croissance et de création de valeur
• Protection du maillage industriel et des emplois
• Défense des éleveurs et des filières régionales
• Barrières à l’entrée face aux importations
• Défense des terroirs et de la gastronomie française
• Une stratégie d’actions différenciées par canal de distribution ( GMS / RHD / BCT / Export)
• Renforcement de la visibilité des gammes
• Plan d’actions commercial dédié
Une véritable attente des consommateurs
« 89% des Français déclarent préférer consommer de la Volaille Française par rapport à de la volaille étrangère »
(Sondage OpinionWay « La consommation de Volaille Française » - Janvier 2019)
De vraies garanties de qualité
• Sur le Bien-Etre Animal
• Sur l’environnement
• Sur le sanitaire
• Sur la rigueur des contrôles
Un cadre juridique à promouvoir
Obligation de l’affichage de l’origine des viandes servies en restauration hors domicile (RHD) depuis le 1er mars 2022
Décret n°2002-1465
En juin 2023, seuls 15% des restaurants, qu’ils soient chaînés ou indépendants, informent leurs clients de l’origine des volailles servies à leurs menus.
Nos objectifs 2023-2024
Plus de 6 milliards d’euros de chiffre d’affaires en 2023-2024
Ajustement à la hausse de l’objectif de résultat opérationnel
courant supérieur à 350 M€ pour l’exercice 2023-2024
Des acquisitions en ligne avec la feuille de route stratégique
Chiffres clés de 2022
• Volumes: 50 000 tonnes
• CA consolidé : c. 228 M€
• EBITDA Normalisé: 12 M€
• EBITDA: c. 5% of CA
• Employés : +1 100
Fermes de parentaux + couvoirs + fermes
d’élevage + usine d’aliments + abattoir + produits élaborés
Mix-produits (%)
Les découpes de dinde
Des implantations sur tout le territoire La Pologne
1er producteur de Dinde en Europe
1er producteur de Poulet en Europe
Une cible parfaitement alignée avec les critères d’acquisition de LDC
Indykpol : Négociation exclusive pour l’acquisition du leader de la dinde en Pologne
Mix-clients domestique (%)
Une marque forte en Pologne
Une position de leader sur la dinde en Pologne
Grossistes
Mix-distribution (%)
Un mix produits élaborés développé
Notre projet
o Un plan d’investissement de 38 M€ sur 5 ans pour améliorer la productivité et l’innovation
o Des synergies avec DROSED (Spécialisation des outils de production) & lancement de nouveaux produits élaborés
o Porter l’EBITDA à 8%
o Une cible de ROC à 5% à 3 ans
Une complémentarité géographique avec les implantations Drosed
Intégration attendue fin du 1er semestre 2024
Opération soumise à autorisation préalable de l’Autorité de la concurrence européenne
Pologne
LDC EN POLOGNE :
Un chiffre d’affaires de 500 M€ et de 200 M€ avec Indykpol soit 700 M€ en année pleine
Chiffres clés de 2022
• Theix dans le Morbihan
Une filiale de
Mise en œuvre de synergies industrielles avec les outils existants du pôle Traiteur
• Unité spécialisée dans la préparation de pizzas, quiches, tartes et sandwichs
• Volumes : 12 900 tonnes
• CA consolidé : < à 50 M€
• Effectif : 265 personnes
• Date d’intégration attendue au 1er janvier 2024
Capacitaire avec une réserve foncière
Une implantation géographique complémentaire avec celle des autres sites Traiteur